注会中持有至到期投资的实际利率计算公式怎么来的啊

天才儿童乐乐乐? 2024-05-29 08:29:10
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以例题为例。  持有至到期投资的实际利率是指把以后收回的面值和利息,折成当前账面价值(初始投资金额)应采用的利率  例题1:2012年1月1日,某企业支付1040元(含交易手续费)购买3年期债券,打算持有至到期,面值l 000元, 票面年利率为10% ,到期一次性收回面值和利息。  2012年1月1日购买债券时:  借:持有至到期投资—面值1000  持有至到期投资— — 利息调整40  贷:银行存款 1040  计算实际利率:  3年后的可收回值:面值1000元,利息1000*10%*3=300元,共计1300元(终值)  实际利率就是把终值1300元折成现值1040元应采用的利率  现值(p)1040=终值(s)1300*复利现值系数  可见复利现值系数=0.8  复利现值系数用符号表示就是(p/s,r,3)  查阅《财务管理》书后目录的复利现值系数表:期限3年,系数0.8 对应的利率  系数0.8对应的利率在两个利率之间,要想比较准确计算实际利率,可用插值法( 财务管理教材有详细讲解,求出的利率带有小数点)。  与系数0.8临界的系数是0.8163和0.7938之间,对应的临界利率是7%和8%,  r=7%+(0.8163-0.8)÷(0.8163-0.7938)*(8%-7%)  r≈7.724% 20210311
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