国际金融外汇风险管理分析题
(1)借美元,即期兑换成英镑,进行英镑投资,三个月后取出投资本利用于支付.(2)借x美元,即期兑换成x/1.5英镑,进行投资,本利收回值:100万英镑=x/1.5*(1+0.25%)^3,x=100万*1.5/(1+0.25%)^3借x美元三个月后需要支付的本利为:x*(1+0.3%)^3共支付美元数:100万*1.5/(1+0.25%)^3*(1+0.3%)^3=150.2246万如果不进行保值,需要支付美元:155万美元通过风险防范少支付:155万-150.2246万=47754美元 20210311