未来10年投资什么可以抗通胀?

晴97? 2024-05-31 05:33:38
最佳回答
首先表扬一下这个题目,抗通胀必须要用10年左右的时间去看,5年以下容易陷于短期波动,一场牛市或熊市就改变信仰,15年以上似乎又过于遥远。从资金用途看,既然是用于长期抗通胀的资金,则表明这些资金未来主要是用于养老或子女,需要在安全性的基础上兼顾收益性。因此在投资上首先剔除小众市场,什么古董、红木乃至p2p、黄金都不建议考虑。如此通常只有三种主要的大众投资渠道:股票、房产、银行理财。过去十年,投资标的表现最好的依次是房产(涨幅大家都知道)、股票(上证50etf年均涨幅8.2%左右)、银行理财(从6个多点降到现在4个多点)。未来十年,抗通胀最好的标的大概率是股票、房产、银行理财。股票确切说是蓝筹股是未来十年最好的抗通胀投资标的,但必须基于良好的投资心态。股票虽然容易暴涨暴跌,但用10年的时间穿越牛熊,股票大概率能够跑赢通胀。因为蓝筹股能够分享未来经济增长成果,尤其目前大部分蓝筹股市盈率够低,市净率的安全边际足够的情况下更是如此。但基于抗通胀的投资股票必须基于良好的投资心态。不能过于保守,举个简单的例子,很多人宁愿购买4个多点的理财产品,也不愿购买每年4点多股息分红的股票。也不能过于激进,投资股票很容易因为涨幅不如其他股票而变动投资标的。选择好投资组合,然后坚守它,这是投资股票最重要的因素。房产毫无疑问有泡沫,短期内更受到调整的压力,但如果把时间拉长到十年,仍然认为有能力抗通胀。除了老生常谈的土地垄断和资金超发两个因素未发生根本性变化外,另两个大家不常提起的因素也必须要提一下。一个因素是**层面的宏观调控,是支撑房价上涨的长期因素。是的,你没看错,历次宏观调控短期内打压房价,但长期看却使得房价长期上涨的趋势得以延续。如果没有宏观调控,让房价一次涨透后暴跌,才能给房产投资者血淋淋的教训,才能教育投资者。但事实上,正因为**害怕房产泡沫破裂,导致一次次宏观调控,使得每一次的泡沫破裂都不到位。于是,宏观调控客观上大大延长了房价趋势上涨的时间,甚至有可能使得房产泡沫的破裂不再发生。另一个因素是文化因素,国内投资渠道的不成熟、国人对土地房产骨子里的爱好、国人希望给子女留下房产的偏好等各种因素,导致了国内投资者对房产投资的偏爱,这种偏爱甚至超过了投资者对于投资收益的正常追求。例如,很多房产的租金收益率已经不到1.5%,但即使如此房产投资者也不愿将其转让换成收益率更高的理财产品或进入股市,这已经不是房产涨价预期可以简单解释的了。总而言之,房产虽然有泡沫,但在土地垄断、资金超发、投资偏好等因素下,用十年至二十年时间看,一二线城市的房产完全可能超越通胀。银行理财目前的利率已经低于5%,其可以抵御一部分通货膨胀,但永远不能跑赢通货膨胀。站在10年或20年的时间轴上,通货膨胀的复利作用可以让银行存款跌成狗。因此理财产品可以短期内持有,或者持有一部分资金用以保持流动性,但不建议长期、大规模持有。 20210311
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