私募股权融资详细流程(详解篇)

Yu0707 2024-06-05 09:54:51
最佳回答
11.首先,企业方和投资银行(或者融资顾问)签署服务协议。这份协议包含投资银行为企业获得私募股权融资提供的整体服务。2.投资银行立刻开始和融资企业组建专职团队,准备专业的私募股权融资材料。3. 私募股权融资材料包括: a.私募股权融资备忘录—关于公司的简介、结构、产品、业务、市场分析、竞争者分析等等(这份备忘录以幻灯片形式出现,共20-30页); b.历史财务数据—企业过去三年的审计过的财务报告; c.财务预测—在融资资金到位后,企业未来三年销售收入和净利润的增长(pe通常依赖这个预测去进行企业估值,所以这项工作是非常关键的)。4.投资银行与企业共同为企业设立一个目标估值,即老板愿意出让多少股份来获得多少资金。著名商业咨询机构前瞻产业研究院建议,企业出让不超过25%的股份,尽量减少股权稀释,以保证老板对企业的经营控制权。5.准备私募股权融资材料。投资银行开始和相关pe的合伙人开电话会议沟通,向他们介绍公司的情况。6.投资银行会把融资材料同时发给多家pe,并与他们就该项目的融资事宜展开讨论。这个阶段的目标是使最优秀的pe合伙人能够对公司产生兴趣。7.通常,投资银行会代替企业回答pe的第一轮问题,并且与这些pe进行密集的沟通。目标是决定哪一家pe对公司有最大的兴趣,有可能给出最高的估值,有相关行业投资经验,能够帮助公司成功上市。8.过滤、筛选出几家最合适的投资者。这些投资者对企业所在行业非常了解,对公司非常看好,会给出最好的价钱。end 20210311
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