如果我有600万现金和400万贷款，还清合算还是买理财合算？

你有600万的现金，但是有400万的贷款，也就是说你自有资金为200万元。在是否还款和利用贷款进行理财之间纠结。你这里存在一个问题，用600万理财，每个有2万元的利息收益，用利息来把贷款还了，相当于几十年后赚到了这400万元，而如果先还了贷款的话，几十年之后只剩200万元。其实听起来不错，但这里偷换了两个概念：
第一个偷换概念
谁贷给你的款，有没有利息？假如这400万元的贷款是有利息的，你用600万元理财，按照你设想的每月2万的利息，则一年24万的利息，则收益率在4%左右。假如你贷款的这400万元，每年的利率是6%，一年也需要24万的利息，你无论还多少年，也只是还了利息，并没有还掉贷款，如何在30年后拥有600万的本金？如果利率也和你理财的样为4%，一年16万的利息，你一年可以还8万，50年可以完（因为每年的利息都还贷了无法产生复利），但请注意，这多出来的8万，其实是你自己那200万的自有资金产生的。第二个偷换概念
如果通过理财，用理财利息覆盖掉贷款利息后，用几十年时间把贷款还掉，就拥有了600万，而如果现在就还掉，则本金就只有200万了。这里偷换的概念在于，你如果马上还掉贷款，用自由资金200万理财，它本身也一直产生利息的，只是利息没有用来交换贷款而已，比如200万本金一年理财有4%的收益，也就是8万元，不需要50年即可获得400万（因为每年利率可以进行再投资产生复利），实际效果是更优的。通过上面的分析，你应该很清楚了，这个问题的核心，是在于你的贷款利率是多少？如**款利率高于理财利率，那么实际上你每拿在手里一年，就是多付一分利息。而如**款利率低于理财利率，只要能实现利差，就是划算的，等于是利用别人的钱来生钱，本金越多，赚得越多。如**款的利率正好和理财利率相等，则还掉贷款，用本金理财更划算。话说，如果能贷款到400万，如果按照你所描述的，有点类似房贷。其实很简单，你可以计算一下具体的贷款利率是多少，和理财收益率对照一下就可以，如利率比较高，那么提前还了400万，还了无债一身轻，自己的200万同样可以理财。如果利率很低，肯定是钱拿在手里划算，因为贷款利率是固定的，而理财收益你可以找到更高收益的渠道，而且是按揭30年的话，本身每月的还贷压力并不大，只要理财收益能覆盖掉月供，完全不影响你的现金流。