互换和掉期的区别

卡尼吉印 2024-05-29 05:51:26
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外汇互换不等于货币互两回事。掉易是指外汇交易者在买进或某种期限的外同时,卖出或买进数额相同的另一种期限的同种外汇,即掉期交易不会改变交易者的外汇持有额,但会改变交易者持有货币的期限。且掉期主要用于对远期头寸进行套期保值,抵消汇率波动带来的风险。而货币互换是交易双方用某一种债务的利率和本金支付,比如以浮动利率美元息票与其他货币的固定利率息票互换,并在到期日交换本金数量。且互换是使双方都能以更低的成本达到哥子融资的目的。可能国内很多教材有点混淆两者的概念或定义,实际是两回事。 20210311
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